信托基金

如何释放您的财富并保持一些控制权

信托并不是万能的解决方案,但是对于保护资产并让您控制资产非常有用。适当的信托可以用于最小化或减轻遗产税遗产税,并且它们可以提供其他好处,作为管理财富的综合协调方法的一部分。

信托是一种信托安排,允许第三方或受托人代表一个或多个受益人持有资产。建立信任后,一个人可以使用它来“围栏”资产。

信托基金terms:
委托人–建立信任的人。
受托人–人们负责照顾信托并支付其资产。
受益人–从信托资产中受益的人。

裸托

最简单的信任形式
它们也被称为“绝对”或“固定利益信托”,并且可能会有细微的差异。委托人(即创建信托的人)将礼物赠予信托,该赠予是为特定受益人的利益而持有的。如果该信托用于多个受益人,则必须指定每个人在信托基金中的份额。对于一次性投资,在允许任何年度免税后,赠与的余额可以作为潜在的免税转让(PET),用于继承税。

只要赠与人从赠予之日起可以生存七年,它就不在他们的财产范围内。自首次捐赠之日起,该信托基金即属于受益人的遗产税遗产。有了贷款信托,便没有任何最初的礼物,而是通过贷款创建信托。而且,对于打折的礼物计划,只要一开始就完全委托财产授予人,则最初礼物的价值将被财产授予者的保留权利价值减少。

正常支出不计入收入
当家庭保护政策以纯信托形式设立时,出于继承税的目的,常规保险费通常是免税的。只要能在同一纳税年度内从委托人的超额收入中支付保费的费用,而又不影响其正常生活水平,通常可以采用免税的正常支出。

在不可能的情况下,年度免税额通常涵盖部分或全部保费。任何非豁免转入信托的保费都是PET。将现有的人寿政策分配给家庭信托时,将应用特殊的估值规则。出于遗产税目的而进行的价值转移被视为公开市场价值与保单转移至信托之日之前所支付的保险费中的较高者。

没有持续的IHT报告要求或IHT的进一步影响
如果自缴纳保费以来单位价值下降,则对与单位相关联的保单的已付保费计算进行调整。公开市场的价值始终用于仅在死亡时就支付的定期保证单,即使所支付的保费价值更大。

有了绝对的信任,就没有持续的继承税报告要求,也没有进一步的继承税影响。对于保护策略,无论策略能否获得退保价值,这都适用。如果信托基金一次性投资,则任何收入和收益的税金通常由受益人承担。最常见的例外情况是,父母将未成年子女或继子女作为礼物赠与,而父母定居规则适用于所得税处理。

受托人照顾已知受益人的信托财产
信托管理相对简单,即使是一次性投资。在相关的情况下,受托人只需要选择适当的投资并定期进行审查。

受托人仅凭一份信托就为已知受益人照顾信托财产,这些受益人在18岁(苏格兰16岁)时就绝对有权享有该财产。赠送礼物或建立保护信托后,受益人将无法更改,超过应享年限也无法从他们那里扣款。这方面可能会使它们不适用于许多希望保留更大程度控制权的客户。

确保财产授予人收取固定付款的权利
对于贷款信托,这意味着偿还任何未偿贷款。通过打折的礼物信托,这意味着确保财产授予人在余生中收取固定付款的权利。如果采用裸信托形式的保护政策,则在分拆式信托中未为受益人的利益而划出的任何保单收益,如果已成年,则必须支付给信托受益人。如果受益人是未成年人,则受托人必须使用信托基金以谋取利益。

如果发现信任受益人已预先确定了寿险,则可能会出现困难。在这种情况下,收益属于死者受益人遗产的遗赠者,这可以让受托人承担追查收益的任务。受益人绝对有权获得资金这一事实也意味着,信托不能为第三方提供资金保护,例如,在受益人离婚或破产的情况下。

全权委托

已结算或相关财产
有了全权信托,财产授予者将礼物赠与信托,而受托人则为广泛的潜在受益人持有信托基金。这就是“已结算”或“相关”资产。对于一次性投资,最初的礼物是出于遗产税目的的有偿终身转让(CLT)。可以使用任何可用的年度免税额。如果赠予的非豁免总金额大于委托人的可用零税率等级(NRB),则立即以20%的终身税率征收遗产税,如果委托人缴税,则实际上为25%。

委托人的可用NRB本质上是当前NRB减去他们在过去七年中制作的所有CLT。因此,在许多情况下,如果没有其他计划,这就是当前的NRB范围,到2020/21年度为325,000英镑。居民零息带(RNRB)不适用于信托或任何终身赠予。

分配给信托的现有政策的特殊评估规则
同样,建立贷款信托时没有初始礼物,并且在建立折扣礼物计划时通常会打折初始礼物。如果现金礼物超过了可用的NRB,或者赠予的资产超过了NRB的80%,则必须将该礼物报告给HM Revenue&IHT 100上的海关(HMRC)。

如果在全权信托中制定了家庭保护政策,则通常会出于遗产税的目的而免除常规保险费。任何非豁免转入信托的溢价将为CLT。适用于分配给信任的现有策略的特殊评估规则。

信托基金的价值将是保单的公开市场价值
除了在创建信托基金时立即征收遗产税的可能性外,还有两个适用遗产税的地方。这些称为“定期费用”和“退出费用”。在信托成立的每十年周年纪念日收取定期费用。当资金离开信托基金时,可能会收取退出费用。计算可能很复杂,但最多为信托基金价值的6%。在许多情况下,它们将远小于此数目-简单来说,将6%应用于超过信托可用NRB的价值。
但是,即使在很少或在某些情况下无需缴税的情况下,受托人仍需要向HMRC提交IHT 100。根据现行法规,HMRC将根据要求进行任何计算。对于持有投资债券的礼品信托,信托基金的价值将是保单的公开市场价值,通常是其退保价值。对于贷款信托,信托基金的价值是债券价值减去仍应要求偿还给委托人的任何未偿还贷款的金额。

可以重新计算保留权利,就好像财产授予人已经年满十岁了。
对于打折礼物计划,信托基金的价值通常不包括财产授予人的保留权利的价值–在大多数情况下,HMRC愿意接受务实的估价。例如,如果财产授予人在一开始就被完全包销,并且在十周年纪念日没有绝症,则可以重新计算考虑财产授予人保留权利价值的任何初始折扣,就好像财产授予人比财产授予人年龄大十岁。一开始。

如果全权委托信托持有无降价保护政策,则通常在每十年周年纪念日不收取任何定期费用。但是,如果已经支付了索赔并且资金仍在信托中,则可能会收取费用。此外,如果一个寿险公司在十年周年纪念日附近处于严重疾病之中,则该保单的公开市场价值可能接近索赔价值。如果是这样,则在计算任何定期费用时必须考虑到这一点。

投资人寿保险投资债券可以避免复杂情况
在全权信托持有投资的地方,对收入和收益的征税也可能很复杂,尤其是在使用产生收入的资产的情况下。在适当的情况下,个人投资人寿保险投资债券可以避免其中的一些复杂情况,因为这些债券是非收益性资产,可让受托人控制任何应计税项收益的税点。

裸露的信托给受托人酌情权决定谁和何时受益。信托契约将列出所有潜在的受益人,这些受益人通常包括范围广泛的家庭成员,以及财产授予人选择的任何其他个人。这使受托人可以高度控制资金。委托人通常还是受托人,以帮助确保他们一生中都考虑到他们的意愿。

权力取决于信托条款,但通常包括一定程度的否决权
此外,财产授予者可以向受托人提供一封希望信,以表明他们希望受益的人和受益时间。这封信没有法律约束力,但可以为受托人提供明确的指导,如果情况发生变化,可以对其进行修改。委托人也许还可以任命保护人,其权力取决于信托条款,但通常包括一定程度的否决权。

家庭纠纷并不少见,许多人认为,当受益人的年龄略大于18岁时,他们更愿意将资金代代相传。全权委托信托还提供了更大的保护,免受第三方的影响,例如,在潜在受益人的情况下。离婚或破产,尽管近年来面临着更大的挑战。

具有默认受益人的灵活信托

至少一名指定的默认受益人
这些类似于完全全权委托的信托,不同之处在于,除了众多潜在的受益人之外,还必须至少有一个指定的默认受益人。从财产授予人的有效受益期限开始,即从2006年3月22日起设立的灵活信托,与用于遗产税目的的全权信托完全一样。到2006年3月21日之前成立的,符合特定条件的旧信托和某些遗嘱信托适用不同的遗产税规则,但进一步的讨论不在本指南的范围之内。

对于继承税和资本利得税,所有此类此类2006年3月21日之后的终生信托都应与完全全权信托一样进行征税。出于所得税目的,任何收入都应支付给默认受益人并应征税。但是,这甚至不适用于定期从非收益性资产的投资债券中提款。债券提取是资本付款,即使应收事件收益需缴纳所得税。与裸信托一样,如果父母为未成年子女或继子子女捐赠礼物,则适用父母定居规则。

受托人仍可以自行决定哪个默认受益人和潜在受益人
在受益人和控制权方面,全权委托信托与这种信托之间没有显着差异。将会有各种各样的潜在受益者。此外,将有一个或多个指定的默认受益人。命名默认受益人对受托人的约束力仅在于提供希望书,阐明委托人希望从信托基金中受益的人。

受托人仍可以自行决定哪些违约受益人和潜在受益人实际受益以及何时受益。一些较早的灵活信托将受托人的酌处权限制在财产授予人去世后的两年内,但这已不再是此类信托的共同特征。

分割信托

家庭保护政策
这些信托基金通常用于家庭保护政策,除了提供生命保障外,还具有重大疾病或绝症的福利。拆分信任可以是纯信任,全权委托信任或具有默认受益人的灵活信任。使用这种类型的信托时,财产保管人/有生命的保证会从一开始就刻苦接受任何重大疾病或绝症的权利,因此没有任何保留问题的礼物。在提出索赔的情况下,提供者通常向受托人支付任何保单利益,受托人随后必须向受保人支付任何明确的权利,并使用任何其他收益使受托人受益。

如果确定了绝症赔偿金,则可能导致这笔款项最终退还给寿险公司的遗产税遗产,直到他们去世。符合条件的最终疾病津贴被视为属于其遗产税遗产。

在简单性和控制程度之间进行权衡
本质上,这些类型的信任提供了简单性和财产授予人及其选择的受托人可以使用的控制程度之间的权衡。对于大多数人而言,控制是最重要的方面,尤其是在任何一次性赠予都可以保留在委托人可用的遗产税NRB范围内的情况下。将礼物存放在国家资源局内并使用非收益性资产(例如投资债券)可以使财产授予人建立具有最大控制权,无初始遗产税费用和有限的持续行政或税收负担的​​信托。

在其他情况下(例如,祖父母为学费提供资金),单纯的信任可能会带来好处。这是因为税将落在孙子身上,并且大部分资金可能会在18岁之前用完。考虑家庭保护政策时,考虑因素略有不同,在家庭保护政策中,当支付政策收益时,委托人通常会死亡。受益人。

纯粹的信托可以确保将保单收益支付给一个或多个个人,而对于受托人是否会遵循死者的意愿没有任何不确定性。但是,这也可能意味着,应对情况变化(例如与预期受益人离婚)的唯一解决方案是从新政策开始。通常,定居者和灵活信托不让定居者受益。在这种情况下,如果主要目的是将收益用于幸存者,则这种类型的信托不适用于共同人寿,优先死亡保护政策。